Trading System Audit

(Lmoreau). () (E11960) 21, 2015 Dieses Thema enthält die Anforderungen des CME Globex Front-End Audit Trail. CME, CBOT, NYMEX, COMEX Regel 536.B.2. Erfordert, dass der elektronische Audit Trail, der mit jedem System verbunden ist, das über das CME iLink Gateway auf die CME Globex Plattform zugreift, eine vollständige und genaue Aufzeichnung aller Aktivitäten über diese Verbindung enthält und für jede elektronische Kommunikation durch das Orderrouting oder Front-End-System verantwortlich ist Die Zeit, in der ein solches Order-Routing oder Front-End-System eine elektronische Kommunikation empfängt oder generiert, bis es an CME Globex übermittelt wird. Darüber hinaus verlangt die Regel, dass Clearing-Mitglieder, die eine Verbindung zu CME Globex gewährleisten, für die Aufrechterhaltung oder Bewahrung des elektronischen Audit Trails für mindestens 5 Jahre durch den Verantwortlichen verantwortlich sind, wie in der Regel festgelegt. Alle zertifizierten Unternehmen haben bis zum 1. April 2016. Um ihre Handelssysteme neu zu zertifizieren, um die vollständige Einhaltung der neuen Anforderungen sicherzustellen. Unternehmen, die für das Orderrouting / Front-End-Audit Trail eines Handelssystems verantwortlich sind, das über das CME iLink-Gateway auf CME Globex zugreift, müssen die Möglichkeit haben, Daten im erforderlichen Format anzuzeigen. Ferner muss die angeschlossene Instanz sicherstellen, dass alle vom System unterstützten Trading-Funktionen im Audit Trail angemessen reflektiert werden. Für die Bequemlichkeit der Verantwortlichen für solche Orderrouting - oder Front-End-Systeme haben die Börsen die Datendefinitionen, das erforderliche Format und die Validierungsregeln, die durch den Zertifizierungsprozess der minimal akzeptablen Audit-Trail-Elemente angewendet werden, die diese Systeme erfassen müssen, aktualisiert. Front-End-Audit Trail Tier-1 und Tier-2-Architektur Das folgende Diagramm zeigt den Umfang der Audit Trail Zuständigkeiten nach Tier 1 und Tier 2 architektonischen Klassifikationen. Deloitte zur Prüfung NSEs algorithmischen Handelssystem Der Umzug zu ernennen Deloitte zur Prüfung NSEs algorithmischen Handelssystem kommt Nachdem ein Sebi Panel Verletzungen durch die Börse und bestimmte Börsenmakler gefunden hatte. Foto: Aniruddha Chowdhury / Mint Mumbai: Der nationale Börsenplatz von India Ltd (NSE) hat die Buchhaltungsfirma Deloitte India angeheuert, um eine gerichtliche Prüfung durchzuführen und Anschuldigungen gegen unlauteren Zugang zu einigen Brokern im algorithmischen Handel zu prüfen. LdquoDeloitte wurde ernannt, NSE wird sich an Sebi Richtungen halten, rdquo sagte ein Sprecher für NSE in einer emailed Antwort zu einer Frage. Ein Sprecher von Deloitte lehnte eine Stellungnahme ab. Dies kommt nach einer Securities and Exchange Board of India ausgestattete (Sebi ausgestattete) Ausschuss gefundenen Instanzen des fairen Zugriffsverletzung durch den Austausch und die bestimmte Makler. Am 9. September schrieb Sebi an den Vorstand der Börse, um eine forensische Prüfung ihrer Co-Location-Anlage und algorithmischen Handelsplattform von einer dritten Partei, Mint berichtet. Die Prüfung würde die exchangersquos Co-Location-Anlage, algorithmische Handelsplattform, Broker und Verkäufer, die Zugang zu NSErsquos Co-Location-Anlage haben oder mit ihnen verbunden sind, abdecken. Es wird auch Behauptungen von Absprachen zwischen NSE Beamten, Verkäufer und Makler untersuchen und Beweise zu sammeln, wenn Verstöße festgestellt werden, daß die beiden von den Menschen früher zitiert. Der algorithmische Handel oder Hochfrequenzhandel (HFT) bezieht sich auf den Einsatz von elektronischen Systemen, die potenziell Tausende von Aufträgen an der Börse in weniger als einer Sekunde ausführen kann. Handelsunternehmen, die schnelleren Zugang haben, haben einen Vorteil gegenüber anderen. Die Vorwürfe gegen NSE betreffen Mitglieder, die ihre Server in den Räumlichkeiten des Austausches für eine geringe Latenz koordinieren. LdquoBased auf dem forensischen Audit NSE würde seine Systeme prüfen, Korrekturmaßnahme nehmen und seinen abschließenden Report Sebi vorschlagen, sagte rdquo eine Person, die mit der Entwicklung vertraut ist, die unter Bedingung der Anonymität sprach. Die forensische Prüfung würde prüfen, ob bestimmte Makler unfairen Zugang erhielten oder in der Lage waren, NSErsquos bestehendes System zu manipulieren, um bevorzugten Zugang zu erhalten, sagte eine zweite Person, die mit der Entwicklung vertraut ist. LdquoAs Teil der forensischen Prüfung oder Fact-Finding-Übung, würde Deloitte Prüfung der Handelsdaten, Zeitstempel und Überprüfung es gegen den Broker-Code zu beurteilen, ob bestimmte Makler unfair bevorzugten Zugang, rdquo diese Person hinzugefügt. LdquoDeloitte, als eine Firma, ist für die Prüfung der Finanzbetrug am besten bekannt und hat eine angemessene Menge an Fachwissen bei der Prüfung der Händler Zimmer Betrug, rdquo fügte er hinzu, um nicht benannt zu werden. Es ist nicht ungewöhnlich für die Regulierungsbehörden, um Austausch-Systeme geprüft, wenn Fragen des Fehlverhaltens hervorgehoben werden. Zum Beispiel Systeme der nationalen Commodity and Derivatives Exchange (NCDEX) geprüft wurden, als eine Siedlung Krise darin castor Verträge auftauchten, die später ausgesetzt wurden. NCDEX legte seinen Abschlussbericht vor, der Auszüge aus dem Bericht der Prüfungsgesellschaft Mukund M. Chitale amp Co. enthielt. Als jedoch die Forward Markets Commission (FMC) im Jahr 2013 eine Prüfung der Multi Commodity Exchange of India Ltd (MCX) gefordert hatte , Berichtete der Abschlussprüfer direkt an FMC. ldquoThe Prüfung zu diesem Zeitpunkt in der Lage sein die aktuelle NSE-System und nicht die Systeme im Jahr 2012 vorherrschenden zu untersuchen, wenn diese Behauptungen aufgetaucht. HFT und Co-Location sind spezifische Technologie-driven Fragen, wo Sie Know-how von Menschen, die mit Daten gut sind, rdquo sagte der Leiter einer Firma, die Algo-Lösungen bietet, unter der Bedingung der Anonymität. Die Frage des unfairen Zugangs trat erstmals zutage, als ein Whistleblower, der von dem Pseudonym Ken Fong ging, an den Regulierer wandte, dass NSErsquos-Systeme missbraucht würden, und dass manche Menschen durchweg einen Vorteil zum Nachteil anderer hatten bestellen Sie Audit Trail System (OATS), als integrierte Audit-Trail der Ordnung, Zitat und Handelsinformationen für alle NMS Aktien und OTC-Aktien an. FINRA nutzt dieses Audit-Trail-System, um Ereignisse im Lebenszyklus von Aufträgen neu zu erstellen und die Handelspraktiken von Mitgliedsfirmen vollständig zu überwachen. Unter den FINRA-Regeln 7410 - 7470 sind die FINRA-Mitgliedsunternehmen verpflichtet, ein Mittel zur elektronischen Erfassung und Berichterstattung an OATS-spezifische Datenelemente im Zusammenhang mit der Abwicklung oder Ausführung von Aufträgen, einschließlich der Aufzeichnung aller Zeiten dieser Ereignisse in Stunden, Minuten und Sekunden, Und ihre Geschäftsuhren zu synchronisieren. Diese Regeln wurden von der SEC am 6. März 1998 genehmigt. FINRAs OATS Helpdesk ist die wichtigste Informationsquelle über OATS. Technologieunterstützung ist von 8 bis Montag von 8 bis Samstag verfügbar. Geschäftsunterstützung ist von Montag bis Freitag von 8 bis 18 Uhr verfügbar. Kontakt FINRAs OATS Helpdesk Bitte geben Sie Ihren Namen, Titel, Firmennamen, Firmenbroker-Händlernummer (falls zutreffend) und eine Telefonnummer an, wenn Sie sich mit dem FINRAs OATS Helpdesk per Telefon, Fax oder E-Mail in Verbindung setzen. Wertpapier-Helpline für Senioren 844-574-3577 (Montag bis Freitag 9-5 ET) Investor Reklamationszentrum Eine Beschwerde über Betrug oder unlautere Praktiken einreichen. 866-96-FINRA oder whistleblowerfinra. org Amt des Bürgerbeauftragten Bericht über die FINRA. File a Regulatory Tip Um über Missbrauch oder Betrug in der Branche zu berichten. Kopie2016 FINRA. Alle Rechte vorbehalten. FINRA ist ein eingetragenes Warenzeichen der Financial Industry Regulatory Authority, Inc.