Strategien, um Volatilität effektiv zu handeln Mit VIX Chicago Board Optionen Exchange Market Volatility Index, besser bekannt als VIX. Bietet Händlern und Investoren eine Vogelperspektive von Echtzeit-Gier und Angst Ebenen, während die Bereitstellung einer Momentaufnahme der Märkte Erwartungen für die Volatilität in den nächsten 30 Handelstagen. CBOE eingeführt VIX im Jahr 1993, erweitert seine Definition 10 Jahre später und fügte einen Futures-Vertrag im Jahr 2004. (Lesen Sie mehr: Die Finanzmärkte: When Fear And Greed Übernahme). Volatilitätsbasierte Wertpapiere, die in den Jahren 2009 und 2011 eingeführt wurden, haben sich in der Handelsbranche sowohl für Hedging - als auch für Richtungsspiele als äußerst beliebt erwiesen. Im Gegenzug haben der Kauf und Verkauf dieser Instrumente einen wesentlichen Einfluss auf das Funktionieren des ursprünglichen Indexes gehabt, der von einem rückständigen in einen führenden Indikator umgewandelt wurde. Aktive Händler sollten eine Echtzeit-VIX auf ihrem Markt-Bildschirme zu halten, immer, den Vergleich der Indikatoren Trend mit Preis-Aktion auf den beliebtesten Index-Futures-Kontrakte. Konvergenz-Divergenz Beziehungen zwischen diesen Instrumenten generiert Reihe von Erwartungen, die in der Handelsplanung und Risikomanagement zu unterstützen. (Weitere Informationen finden Sie unter: Markttrends mit Konvergenz-Divergenz-Analyse lesen). Diese Erwartungen beinhalten: Steigende VIX steigende SampP 500 und Nasdaq 100 Index-Futures Baisse Divergenz, dass schrumpfende Risiko Appetit und ein hohes Risiko für eine Kehrseite Umkehr voraussagt. Steigende VIX fallende SampP 500 und Nasdaq 100 Index-Futures bärische Konvergenz, die die Chancen für einen Abwärtstrend Tag erhöht Falling VIX fallen SampP 500 und Nasdaq 100 Index-Futures bullish Divergenz, dass die wachsende Risiko Appetit und ein hohes Potenzial für eine Aufwärtsbewegung prognostiziert. Falling VIX steigenden SampP 500 und Nasdaq 100 Index-Futures bullish Konvergenz, die Chancen für einen Aufwärtstrend Tag erhöht. Divergente Aktion zwischen SampP 500 und Nasdaq 100 Index-Futures senkt prädiktive Zuverlässigkeit, oft nachgebende whipsaws. Verwirrung und Bereich-gebunden Bedingungen. Das VIX-Tagesdiagramm sieht eher wie ein Elektrokardiogramm aus als eine Preisanzeige, die vertikale Stacheln erzeugt, die Stressperioden widerspiegeln, die durch ökonomische, politische oder umweltbedingte Katalysatoren verursacht werden. Am besten ist es, absolute Werte zu beobachten, wenn man versucht, diese gezackten Muster zu interpretieren Große runde Zahlen, wie 20, 30 oder 40 und nahe früheren Spitzen. Achten Sie auch auf Wechselwirkungen zwischen dem Indikator und den 50- und 200-Tage-EMAs. Wobei diese Niveaus als Unterstützung oder Widerstand dienen. (Siehe auch: Momentum Trading With Discipline). VIX setzt sich in eine langsame, aber vorhersehbare Trendwirkung zwi - schen periodischen Stressoren ein, wobei das Preisniveau allmählich steigt oder langsam zurückgeht. Sie können diese Übergänge deutlich auf einem monatlichen VIX-Diagramm anzeigen die 20-Monats-SMA ohne Preis sehen. Beachten Sie, wie der gleitende Durchschnitt in der Nähe von 33 während der 2008-09 Bärenmarkt erreichte, obwohl der Indikator bis zu 90 gedrängt. Während diese langfristigen Trends nicht in kurzfristigen Handel Vorbereitung helfen, sind sie immens nützlich in Markt-Timing-Strategien, vor allem in Positionen, die Letzten mindestens 6 bis 12 Monate. (Um mehr zu erfahren, lesen Sie: Wie man einen gleitenden Durchschnitt verwendet, um Aktien zu kaufen). Kurzfristige Händler können VIX-Geräuschpegel senken und die Intraday-Interpretation mit einem 10-bar SMA, der auf die 15-Minutenanzeige aufgebracht wird, verbessern. Beachten Sie, wie der gleitende Durchschnitt in einem glatten Wellenmuster, das die Quoten für falsche Signale reduziert, höher und tiefer wird. Seine Zeit, die Positionierung neu zu bewerten, wenn der gleitende Durchschnitt die Richtung ändert, weil er Umkehrungen sowie die Fertigstellung von Preisschwankungen in beiden Richtungen voraussagt. Die Preislinie kann auch als Auslösemechanismus verwendet werden, wenn sie über oder unter dem gleitenden Durchschnitt kreuzt. VIX-Futures bieten die reinste Exposition gegenüber den Indikatoren Höhen und Tiefen, aber Equity-Derivate haben ein starkes Follow-up mit dem Einzelhandel Handelsmenge in den letzten Jahren. Diese Exchange Traded Products (ETPs) nutzen komplexe Berechnungen, die mehrmonatige VIX-Futures in kurz - und mittelfristige Erwartungen schichten. Zu den wichtigsten Volatilitätsfonds gehören: SampP 500 VIX Short Term Termingeschäfte ETN (VXX) SampP 500 VIX Mid Term Termingeschäfte ETN (VXZ) VIX Short Term Termingeschäfte ETF (VIXY) VIX Mid Term Futures ETF (VIXM) - term Gewinne kann eine frustrierende Erfahrung sein, weil sie eine strukturelle Vorspannung enthalten, die eine konstante Rückstellung auf verfallende Futures-Prämien zwingt. Dieser Contango kann Gewinne in volatilen Märkten auslöschen, so dass die Sicherheit den Underlying-Indikator deutlich unterschreitet. Infolgedessen werden diese Instrumente in längerfristigen Strategien als Hedging-Instrument oder in Kombination mit Schutzoptionen am besten eingesetzt. (Mehr zu diesem Thema finden Sie unter: 4 Wege zum Handel The VIX). Der VIX-Indikator, der in den 1990er Jahren geschaffen wurde, hat eine Vielzahl von Derivatprodukten hervorgebracht, die es Händlern und Anlegern ermöglichen, das durch Stressbelastung bedingte Risiko zu bewältigen. Bei der VIX: Short Term Strategies für High Probability Trader Am letzten Handelstag des Jahres 2009 sahen die Händler Eine Spike im VIX oder CBOE Volatility Index. Dieser Anstieg, der den VIX-Anstieg um mehr als 6 über seinem zehntägigen gleitenden Durchschnitt verzeichnete, begleitete einen deutlichen Sell-off auf den Märkten 8211 und könnte eine Chance für Händler mit hoher Wahrscheinlichkeit erwarten. Klicken Sie hier, um Ihre Kopie der VXX Trendfolgen-Strategie heute zu bestellen und einer der ersten Händler zu sein, diese einzigartigen Strategien zu nutzen. Dieser Reiseführer wird Ihnen einen besseren, leistungsfähigeren Händler. Viele Leute sprechen über die VIX. Aber nur wenige haben tatsächlich die Klangforschung darüber gelesen, was der VIX wirklich misst und wie er am besten als kurzfristiger Trader interpretiert werden kann. Glücklicherweise hat Larry Connors, Gründer und CEO von TradingMarkets, zusätzlich zu seiner Arbeit an Aktien und Exchange Traded Funds (ETFs) auch umfangreiche Untersuchungen zu kurzfristigen Handelsstrategien abgeschlossen, die 8211 mit dem VIX arbeiten. Was ist der VIX Der VIX - oder CBOE-Volatilitätsindex ist ein Indikator, der die implizite Volatilität von SampP 500-Indexoptionen misst, während der VIX traditionell statisch betrachtet wird, wobei höhere VIX-Werte 8220fear8221 und eine potentielle Kaufgelegenheit und niedrigere VIX-Werte anzeigen Die Forschung von Larry Connors und seine Forschung Team 8211 zuletzt veröffentlicht in dem Buch, Short Term Trading Strategies That Work 8211 zeigt, dass dies nicht der beste Weg, um die VIX zu sehen ist. Schreiben in kurzfristige Trading-Strategien, die funktionieren. Larry bemerkte: 8220Meine Websites, Bücher und Analysten versuchen, statische Nummern für den VIX zu verwenden. Dies ist völlig falsch 8230 Der richtige Weg, um die VIX verwenden ist, um zu sehen, wo es heute ist relativ zu seinem 10-Tage gleitenden Durchschnitt. Je höher der Wert über seinem 10-tägigen gleitenden Durchschnitt liegt, desto größer ist die Wahrscheinlichkeit, dass der Markt überverkauft ist und eine Rallye nahe ist.8221 Durch die Behandlung des VIX als dynamischer Indikator und nicht als statischer Indikator ist der VIX für den durchschnittlichen Händler hilfreicher als je zuvor. Trading the VIX Dieses Verständnis, wie die VIX tatsächlich funktioniert 8211 und wie kurzfristige Händler können die VIX für sie arbeiten 8211 hat Larry und seinem Forschungsteam ermöglicht, eine Reihe von hochwahrscheinlichen, kurzfristigen Trading-Strategien auf der Grundlage der Volatilität Index zu entwickeln. Auch hier wurden einige dieser Strategien mit hoher Wahrscheinlichkeit in Short Term Trading Strategies veröffentlicht, die funktionieren. Ein Beispiel für eine solche Strategie ist die VIX Stretches-Strategie. Die zum Handel von Aktienindex-ETFs wie dem SPY genutzt werden können. Die VIX Stretches-Strategie geht direkt an das Problem der dynamischen VIX im Gegensatz zum statischen VIX. Hier suchen wir für die VIX zu schliessen über seinen 10-Tage gleitenden Durchschnitt von 5 oder mehr für drei Tage in Folge. Am dritten Schluss über dem 10-Tage kauft der Trader den SPY am Schluss. Der Ausstieg für die VIX Stretches-Strategie ist im SPY mit seinem 2-Perioden RSI von mehr als 65 Jahren ein Ende. Hier8217 ist ein aktuelles Beispiel für einen VIX Stretches Strategy Trade in Aktion seit Anfang dieses Jahres. Die VIX stieg in der zweiten Hälfte des Oktober 2009. Von einem Intraday-Tief bei 20 am 21. Oktober stieg der VIX so hoch wie 31 von Monat8217s Ende. Im Laufe dieses Vorhabens schaffte es der VIX, mehr als 5 Jahre hinter seinem 10-tägigen gleitenden Durchschnitt für drei Tage in Folge zu schließen: 26. Oktober, 27. Oktober, 28. Oktober. Die VIX Stretches-Strategie fordert, eine lange Position in der SPY am Ende des 28. Oktober. Die SPY an diesem Tag geschlossen bei 103,85. Von hier aus wartet der Händler mit hoher Wahrscheinlichkeit einfach auf den 2-Perioden RSI im SPY, um über 65 zu klettern, um die Position zu verlassen. Dieser Ausstieg kommt ein paar Tage später am 5. November, mit der SPY Schließung bei 106,28 für einen Gewinn von mehr als 2. Die VIX Stretches-Strategie ist nur eine von einer Reihe von hohen Wahrscheinlichkeit Handelsstrategien für kurzfristige Händler in Larry Connors8217 Buch, Short Term Trading-Strategien, die Arbeit. Für mehr hohes Wahrscheinlichkeit Set-ups und Strategien, stoppen durch den TradingMarkets speichern und abholen eine Kopie von Larry Connors8217 Short Term Trading-Strategien, die heute arbeiten David Penn ist Chefredakteur bei TradingMarkets. Dies ist ein Test unserer Strategie, Handel XIV ( Kurz Volatilität) und VXX (lange Volatilität), seit Mitte 2004. Die Konzepte hinter unserer Strategie sind komplex, aber nach unserer Strategie ist einfach. Wir durchschnittlich weniger als einen Handel pro Woche. Abonnenten erhalten jedes Tage-Signal vor dem Markt zu öffnen und Aufträge an jedem beliebigen Punkt des Tages für die automatische Ausführung am Ende mit einem Market-on-close (MOC) bestellen. Um täglich Updates für diese Strategie zu erhalten, abonnieren Sie für so wenig wie 1 pro Tag. Dies ist eine sehr aggressive Strategie in Bezug auf Risiko und potenzielle Belohnung, und sollte so behandelt werden. Schutzvorrichtungen werden nicht eingesetzt. Für einen weniger volatilen Ansatz, siehe diesen Test Handel der mittelfristigen VIX ETPs ZIV und VXZ. Über alle Metriken hinweg war die Strategie eine signifikante Verbesserung gegenüber dem Kauf von amp holding XIV, aber am wichtigsten ist, dass die Strategie sehr gut die Verwaltung von Portfolio-Drawdowns (Verluste) getan hat. Dies ist nicht nur aus der Verringerung des max Drawdowns, sondern auch aus dem deutlich verbesserten Ulcer Performance Index ersichtlich. Der Ulcer Performance Index ist eine wertvolle Statistik, die eine Rendite in Bezug auf die Länge und Schwere ihrer Verluste misst. Eine 8220drawdown-Kurve8221 zeigt den prozentualen Anteil eines Portfolios an einem beliebigen Punkt relativ zum vorherigen Peakwert des Portfolios8217. Eine Ablesung von -20 würde anzeigen, dass das Portfolio von seinem früheren Peak um 20 zurückging. Ein Wert von 0 würde anzeigen, dass der Portfolio-Hit ein Allzeithoch an diesem Tag. Beachten Sie, wie die Strategie hat deutlich reduziert die schlimmsten der Drawdowns, die XIV begleitet haben. Alle Variationen der Strategie Andere Links Glossar: Der VIX-Index wird oft als die Märkte quotfear gaugequot bezeichnet. Es ist ein Maß für die Erwartungen der Märkte für Aktienmarktvolatilität in den nächsten 30 Tagen. Investoren können nicht direkt in den VIX-Index investieren, sondern sie können in Futures, Optionen und ETPs investieren, die versuchen, Veränderungen im Index zu verfolgen. Hier bei Volatility Made Simple, handeln wir VIX ETPs. HrefVIX Index ETP oder quotExchange Traded Productquot ist ein Defaultbegriff, der sowohl ETFs (Exchange Traded Funds) als auch ETNs (Exchange Traded Notes) umfasst. Wir verwenden den Begriff ETP auf der ganzen Seite der Einfachheit halber, weil unsere Strategie auf beide angewendet werden könnte VIX ETFs und ETNs. HrefETP XIV und VXX sind Beispiele für VIX ETPs. Beide versuchen, den VIX-Index durch Exposition gegenüber dem ersten und zweiten Monat VIX-Futures-Kontrakte zu verfolgen. VXX bietet eine lange Exposition an, während XIV täglich inverse (kurze) Expositionen bietet. Dieses Paar von ETPs ist tendenziell flüchtiger als VXZ / ZIV. HrefXIV / VXX ZIV und VXZ sind Beispiele für VIX ETPs. Beide versuchen, den VIX-Index durch Exposition gegenüber VIX-Futures-Kontraktmonaten 4-7 (mittelfristig) zu verfolgen. VXZ bietet lange Exposition, während ZIV täglich inverse (Kurz-) Exposition bietet. Dieses Paar von ETPs neigt dazu, weniger flüchtig als VXX / XIV zu sein. HrefZIV / VXZ Abonnieren Sie bis zu 1 Tag Simulation von VIX-ETP-Daten HAFTUNGSAUSSCHLUSS: PAST PERFORMANCE IST NICHT NÖTIG INDIKATIV ZUKÜNFTIGER ERGEBNISSE UND ALLE INVESTITIONEN BIETEN RISIKO. UNSERE STRATEGIE KANN NICHT FÜR ALLE INVESTOREN GENEHMIGT WERDEN, UND ALLE INVESTOREN SOLLTEN DEN POTENZIELLEN RISIKEN EINER STRATEGIE UND IHRER EIGENEN INVESTITIONSZIELE SORGFÄLTIG BEACHTEN, BEVOR SIE IN EINER STRATEGIE INVESTIEREN. KEINE REPRÄSENTATION IST GEMACHT, DASS JEDE KONTO ODER ERGEBNISSE ERHÖHEN KÖNNTE, DIE DIESE ANGEZEIGTEN. DIE INFORMATIONEN UND ANALYSE AUF DIESER WEBSITE WERDEN NUR FÜR INFORMATIONEN ZUR VERFÜGUNG GESTELLT WERDEN. NICHTS INHABER IST ALS PERSONALISIERTE INVESTITIONSBERATUNG AUSZULEGEN. UNTER KEINEN UMSTÄNDEN SIND DIESE INFORMATIONEN EINE EMPFEHLUNG, JEDE SICHERHEIT KAUFEN, VERKAUFEN ODER HALTEN. KEINE ANGABEN AUF DIESER WEBSITE WERDEN GARANTIERT, RICHTIG ZU SEIN, UND EINE GLEICHE SCHRIFTLICHE HINWEISE IST DURCH UNABHÄNGIGE ÜBERPRÜFUNG. SIE, UND SIE ALLEIN, SIND SELBSTVERANTWORTLICH FÜR JEDE INVESTITIONS-ENTSCHEIDUNGEN, DIE SIE MACHEN. Kopie 2014 Volatilität einfach gemacht
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